當(dāng)前位置: 東奧會(huì)計(jì)在線(xiàn)> 財(cái)會(huì)答疑> 注冊(cè)會(huì)計(jì)師 > 財(cái)管 > 答疑詳情

折舊抵稅額風(fēng)險(xiǎn)為何比租金大？

為什么折舊抵稅額的風(fēng)險(xiǎn)比租金大，老師能否舉個(gè)例子，謝謝。

租賃的決策分析 2021-05-21 09:10:44

問(wèn)題來(lái)源：

三、租賃的決策分析

（三）現(xiàn)金流量的確定

1.短期租賃和低價(jià)值資產(chǎn)租賃（租賃費(fèi)可以抵稅的租賃）

承租人租賃期的現(xiàn)金流量=-稅后租金=-租金×（1-所得稅稅率）

2.其他租賃

稅法規(guī)定：租賃費(fèi)不可抵稅時(shí)，租賃資產(chǎn)可以提取折舊費(fèi)用，分期扣除。

合同情況	折舊計(jì)算
（1）合同約定付款總額時(shí)	年折舊=[（∑租金+留購(gòu)價(jià)款）+初始直接費(fèi)用]×（1-同類(lèi)設(shè)備預(yù)定殘值率）/同類(lèi)設(shè)備折舊年限
（2）合同未約定付款總額時(shí)	年折舊=(公允價(jià)值+初始直接費(fèi)用)×（1-同類(lèi)設(shè)備預(yù)定殘值率）/同類(lèi)設(shè)備折舊年限

（1）承租人的相關(guān)現(xiàn)金流量確定

①若期末所有權(quán)不轉(zhuǎn)移

【書(shū)寫(xiě)板】

【提示】因?yàn)槠谀┧袡?quán)不轉(zhuǎn)移，因此變現(xiàn)價(jià)值為0，變現(xiàn)損失=賬面價(jià)值=計(jì)稅基礎(chǔ)-已提折舊。

②若期末所有權(quán)轉(zhuǎn)移

（2）自行購(gòu)買(mǎi)的相關(guān)現(xiàn)金流量

【提示】若合同約定設(shè)備日常維護(hù)、運(yùn)營(yíng)的相關(guān)成本由承租人承擔(dān)，則設(shè)備維護(hù)運(yùn)營(yíng)成本是非相關(guān)現(xiàn)金流量，無(wú)需考慮。

（四）租賃分析的折現(xiàn)率

現(xiàn)金流量	折現(xiàn)率的確定
租賃費(fèi)	租賃費(fèi)定期支付，類(lèi)似債券的還本付息，折現(xiàn)率應(yīng)采用類(lèi)似債務(wù)的利率
折舊抵稅額	折舊抵稅額的風(fēng)險(xiǎn)比租金大一些，折現(xiàn)率也應(yīng)高一些
期末資產(chǎn)余值	通常認(rèn)為，持有資產(chǎn)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)大于借款的風(fēng)險(xiǎn)，因此期末資產(chǎn)余值的折現(xiàn)率要比借款利率高。多數(shù)人認(rèn)為，資產(chǎn)余值應(yīng)使用項(xiàng)目的必要報(bào)酬率即加權(quán)平均資本成本作為折現(xiàn)率

【提示】在實(shí)務(wù)中的慣例是采用簡(jiǎn)單的辦法，就是統(tǒng)一使用有擔(dān)保的稅后債務(wù)成本作為折現(xiàn)率。與此同時(shí)，對(duì)于折舊抵稅額和期末資產(chǎn)余值進(jìn)行比較謹(jǐn)慎的估計(jì)，即根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)大小適當(dāng)調(diào)整預(yù)計(jì)現(xiàn)金流量。

查看完整問(wèn)題

李老師

2021-05-22 04:05:44 5030人瀏覽

勤奮刻苦的同學(xué)，您好：

折舊是企業(yè)的成本費(fèi)用，可以在稅前扣除，即有抵稅的效應(yīng)。這里有一個(gè)條件，即全部折舊抵稅額必須有足額的應(yīng)稅所得用于抵稅，企業(yè)的所得稅稅率不變。如果企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益不好，沒(méi)有足夠用來(lái)抵稅的應(yīng)稅額這時(shí)候不能實(shí)現(xiàn)折舊抵稅。因此折舊抵稅額的風(fēng)險(xiǎn)比租金要大一些，與企業(yè)的經(jīng)營(yíng)情況有很大的關(guān)系。

企業(yè)虧損是可以用在以后彌補(bǔ)，但是折舊抵稅的現(xiàn)金流量是本年就需要考慮的，而不能等到彌補(bǔ)虧損的時(shí)候才考慮的。
比如說(shuō)本年應(yīng)納稅所得額是100萬(wàn)元，所得稅100×25%=25（萬(wàn)元），折舊是200萬(wàn)元，折舊抵稅=200×25%=50（萬(wàn)元），我們應(yīng)該叫的所得稅是25萬(wàn)元，但是折舊抵稅是50萬(wàn)元，所以我們只能抵25萬(wàn)元，而不是50萬(wàn)元，如果抵減50萬(wàn)元的話(huà)，相當(dāng)于政府還需要給企業(yè)25萬(wàn)元才可以，這顯然是不合理的，但是考慮折舊抵稅的時(shí)候沒(méi)有考慮這個(gè)問(wèn)題，直接按照50萬(wàn)元進(jìn)行考慮的，也就是多考慮了現(xiàn)金流量，所以風(fēng)險(xiǎn)是大的。因此相應(yīng)的折現(xiàn)率也要高一些。

每天努力，就會(huì)看到不一樣的自己，加油！

有幫助(10) 答案有問(wèn)題？

相關(guān)答疑